公司介绍

荷马金融成立于2014年6月，旨在通过专业的金融行业研究，严谨的合规管理和优质的全方位服务，为中国中高净值投资者提供海外配置资产的投资建议及投资渠道。荷马金融的主打产品为离岸FOF基金，即根据投资者不同的资产配置需求及风险偏好，在FOF结构中为其配置可选择的不同策略的基金。目前，荷马基金平台上已有三款开放式的美元FOF基金：1）荷马全球保单贴现基金；2）荷马全球量化明星基金；及3）荷马全球安顺收益基金。2016年，荷马金融获得第十五届中国互联网大会颁发的最具商业价值奖；2017年，荷马金融团队荣获第四届对冲基金中国年会颁发的2016-2017年度介甫奖：“最佳对冲基金品牌”和“TOP10量化投资团队”两项大奖。

基金策略

荷马全球安顺收益基金成立于开曼群岛，主要投资于短期有抵押的私有债权（Short-Term Collateralized Private Debt）标的基金。投资目标是在实现投资者资产保值的同时，通过长期投资来寻求资产增值。基金所投标的基金主要投资有抵押/担保的贷款和融资项目，包括但不限于：投资中短期中小企业贷款、贸易融资、应收账款融资项目及短期房地产抵押贷款等。所有投资贷款均有抵押。荷马全球安顺基金的目标收益率是6%-8%（扣除费用后）。
得益于在海外金融界的丰富经历与人脉，荷马团队具有进入各个策略明星基金的渠道。荷马全球安顺收益基金通过严格的尽职调查和优化的资产配置以获得良好的风险调整后收益。基于分散投资风险、投资组合多样化的需求，荷马投资经理有权调整FOF基金的组合。基金可能选择短暂性地将小部分资金投资于货币市场基金以最大化投资业绩和流动性。

基金ClassB 历史收益（扣除各项费用后）

净值走势（ClassB）

统计数据

致投资者

2018年7月，荷马全球安顺收益基金（Class B）取得了0.57%的月收益率。
•自基金成立以来，稳定地保持100%的每月正收益，实践着为投资者保值的宗旨；
•截至目前，平均月收益0.63%，年化收益率7.82%，在保值的同时追求长期增值；
•本基金年化波动率0.46%，同期巴克莱美国综合债券指数年化波动率2.25%，表明本基金的波动率低于传统市场的波动率；
•本基金的夏普比率为12.60，基于以1个月的LIBOR利率为无风险利率的计算，报酬率远高于波动风险，即投资者每多承担一个单位的总风险，可获得12.60倍的超额回报；
•净值走势显示，本基金收益高于巴克莱美国综合债券指数的同期收益，表明本基金的投资组合盈利能力已远超美国债券市场的收益；
根据另类数据提供商Preqin的数据显示，私有债权市场活动依然活跃。在2018年7月，市场上有389只封闭式私有债权基金在积极募资，共寻求1800亿美元的资金。其中，直接借贷类基金（DirectLending）数量占47%，夹层债权类基金（Mezzanine）数量占20%。而截止到2018年7月，市场上有67只私有债权基金已成功募资并结束募集，共募集470亿美元。其中超过半数（55%）结束募集的基金专注在北美的投资机会，33%的基金专注于欧洲市场，而6%专注在亚洲。截止到7月，本年度结束募资的最大的基金是黑石旗下GSOCapitalSolutionsFundIII，共锁定74亿美元的承诺出资额。
有些投资者会认为对小公司的债权投资会比对大公司的债权投资风险更大，其实并不是这样的。例如，给一家EBITDA为1000万美元的公司提供贷款，并不一定比贷款给EBITDA为7500万美元风险大。一家好的标的基金对中小企业贷款做投资分析时的标准是统一的，公司的规模并不是一个很重要的决定性因素（当然，投资的公司的规模需要在一个预先设定标准的区间内）。其他因素，例如公司的财务指标、产品线、竞争力、客户多样性或供应商的依赖程度等等，是标的基金需要重点关注的一些方面。另一方面，对于一些标的基金来说，给小型公司提供贷款的情况下，基金公司能够成为其唯一的债权人，因而有更强的谈判能力，设置更加严格、更加保守、对债权人更加有利的贷款条款。例如，通常来说，一笔规模较大的中小企业的优先级贷款的杠杆乘数可能达到5倍，而标的基金投资的一家规模较小的中小企业对应的杠杆乘数可能只有4倍。另外，标的基金需要紧密地监控每一个贷款的情况，能够对任何可能发生的情况提前做出反应。
而作为荷马全球安顺收益基金的风控及尽职调查流程的重要步骤，荷马在对标的基金进行投资后会每周对每一只基金的新闻进行跟踪，每月与其保持沟通，每季度与其通话，每年对其进行实地拜访，以对标的基金的变化有实时的了解，并做出正确且及时的投资决策。

投资是一个长期积累的过程，投资者在投资过程中应时刻保持理性，树立长期投资的理念，一点一滴的实现资产的保值与增值。荷马金融的投资团队将会秉持专业严谨的态度，持续追踪全球资本市场和投资标的市场的变化，全方位为投资者把控风险，寻求好的投资机会。荷马金融衷心感谢投资者一如既往的支持，并将用谨慎的调研态度为投资者实现收益最大化。